Hoje, gostaríamos de compartilhar dois assuntos. O primeiro, contar que a Charles Schwab concluiu a aquisição da TD Ameritrade. Com isso, ela terá 6 trilhões de dólares sobre gestão, fortalecendo suas operações a fim de garantir o melhor aos clientes.Quando decidimos montar a Bankshop, decidimos pela empresa que asseguraria o melhor em termos de: segurança, qualidede e custos. Para nós é muito importante saber que estamos levando o que há de melhor no mercado para você.
Como sugestão de filme para o fim de semana, sugerimos o “Ao Encontro de Mr. Banks”(Saving Mr. Banks). A história conta uma fase do Walt Disney na qual ele precisa convencer Senhora Travers a vender sua produção para a Disney. É muito bonito ver a persistência, o caráter, a visão de empreendedor dele durante toda a passagem. Uma aula.
Fechamento da fusão da Schwab-TD Ameritrade, criando o custodiante gigante da RIA
Charles Schwab concluiu a aquisição da ex-rival TD Ameritrade, criando uma corretora de descontos com cerca de US $ 6 trilhões em ativos de clientes espalhados por 28 milhões de contas de corretagem.
O negócio é parte da consolidação que varreu o setor nos últimos anos, à medida que os rivais buscavam escala para compensar a pressão competitiva sobre as comissões de corretagem com desconto que acabou reduzindo-as a zero. Outra corretora de descontos popular, a E * Trade, agora faz parte do Morgan Stanley.
A aquisição da Schwab, que recentemente superou seu obstáculo regulatório final, cria um gigante entre os custodiantes de consultor de investimento registrado, ou RIA, firmas. A empresa combinada detém mais de US $ 2 trilhões em ativos de clientes em nome dessas empresas; isso é cerca de 51% do mercado de custódia de RIA, estimou a empresa de pesquisas Cerulli Associates.
Alguns consultores contam com a custódia da Schwab e da TD Ameritrade. Cerca de 30% dos consultores que usam as duas empresas têm relacionamentos sobrepostos, com os outros 70% tendo um relacionamento com uma empresa ou outra – e talvez com outros custodiantes, disse Bernie Clark, que dirige o negócio de custódia de Schwab, em uma ligação com repórteres no Terça.
Vai levar tempo – de 18 meses a três anos – para que as empresas concluam sua integração. Por enquanto, os consultores devem esperar “negócios como de costume” à medida que a transição começa, disse Clark.
Desde que a aquisição foi anunciada em novembro, tem havido especulações sobre qual tecnologia a corretora combinada usaria, e o que Schwab faria com a plataforma Veo One da TD Ameritrade para consultores, que conquistou fãs por causa de sua flexibilidade em permitir acesso a lotes de terceiros. soluções partidárias.
A Schwab já disse que adotará tecnologias específicas da TD Ameritrade: thinkorswim, uma plataforma de negociação para investidores de varejo; thinkpipes, uma versão de thinkorswim para conselheiros; e o software de rebalanceamento de portfólio iRebal.
Mas exatamente o que acontece com a plataforma de conselheiros da própria Veo One e Schwab, o Schwab Advisor Center, ainda está para ser visto. Ainda está relativamente no início do processo de tomada de decisão, embora a empresa combinada provavelmente criará uma nova plataforma combinando o melhor dos dois sistemas, disse Clark.
“Há muita conversa sobre o Schwab Advisor Center, ou SAC, como o chamamos, e o Veo”, disse ele. “Na verdade, o que esperamos ver acontecer aqui é que estamos lançando a próxima edição – a próxima geração – de plataforma, à medida que avançamos, somando coisas, não separando-as.”
Com a aproximação do fechamento da fusão, a TD Ameritrade perdeu alguns executivos importantes: Skip Schweiss, que administrou o negócio de Soluções de Plano de Aposentadoria da TD, e Dani Fava, que administrou a estratégia e desenvolvimento de produtos institucionais.
Ainda é muito cedo para dizer especificamente como o fechamento do negócio afetará as decisões de pessoal, disse Clark, mas acrescentou que, conforme a empresa avalia onde há demissões, provavelmente haverá “alguns dias difíceis pela frente” envolvendo a saída de algumas “grandes pessoas . ”
Quando a transação foi anunciada pela primeira vez, algumas firmas de consultoria menores, sob custódia da TD Ameritrade, expressaram preocupação se seu atendimento ao cliente seria prejudicado pela Schwab, que era conhecida por focar em firmas maiores. Mas a Schwab no início deste ano fez uma promessa com o objetivo de tranquilizar as empresas menores.
Referindo-se a essa promessa, Clark disse na terça-feira que a Schwab estava “muito comprometida com todos os consultores em todo o espectro de tamanhos. Quando alguém começa um negócio e o constrói, e tem grande sucesso com ele, não cabe a ninguém dizer quando ele é bem sucedido o suficiente para fazer parte da organização. ”
